Le marché des électrodes en graphite devrait enregistrer un TCAC supérieur à 9 % au cours de la période de prévision. La principale matière première utilisée pour la production d'électrodes en graphite est le coke d'aiguille (d'origine pétrolière ou charbonnière).
L'augmentation de la production de fer et d'acier dans les pays émergents, ainsi que la disponibilité croissante de ferraille en Chine, entraînant une utilisation accrue des fours à arc électrique, devraient stimuler la demande sur le marché au cours de la période prévisionnelle.
La flambée des prix du coke d'aiguille, entraînant des tensions sur l'approvisionnement, ainsi que d'autres contraintes telles que la croissance limitée des électrodes en graphite UHP en Chine et la consolidation de l'industrie des électrodes en graphite, sont susceptibles de freiner la croissance du marché.
L'augmentation de la production d'acier grâce à la technologie des fours à arc électrique en Chine devrait constituer une opportunité pour le marché à l'avenir.
Principales tendances du marché
Augmentation de la production d'acier grâce à la technologie des fours à arc électrique
- Le four à arc électrique utilise des déchets d'acier, du fer préréduit (DRI), du fer briqueté à chaud (HBI, obtenu par compactage du DRI) ou de la fonte brute à l'état solide, qu'il fond pour produire de l'acier. Dans ce procédé, l'électricité fournit l'énergie nécessaire à la fusion des matières premières.
- L'électrode en graphite est principalement utilisée dans le procédé de fabrication de l'acier au four à arc électrique (FAE), pour la fusion des déchets d'acier. Le graphite est utilisé pour la fabrication des électrodes en raison de sa capacité à résister aux hautes températures. Dans un FAE, l'extrémité de l'électrode peut atteindre 1 650 °C (3 000 °F), soit la moitié de la température de la surface du soleil. La taille des électrodes varie considérablement, de 75 mm à 750 mm de diamètre, et leur longueur peut atteindre 2 800 mm.
- La flambée des prix des électrodes en graphite a fait grimper les coûts des aciéries à four électrique. On estime qu'un four électrique consomme en moyenne environ 1,7 kg d'électrodes en graphite pour produire une tonne d'acier.
- La flambée des prix est attribuée à la consolidation du secteur à l'échelle mondiale, à la fermeture de capacités de production en Chine suite à la réglementation environnementale et à la croissance de la production de fours à arc électrique (EAF) dans le monde. On estime que ces facteurs augmenteront le coût de production des EAF de 1 à 5 %, selon les pratiques d'approvisionnement des aciéries, ce qui risque de limiter la production d'acier, car il n'existe aucun substitut aux électrodes en graphite pour le fonctionnement des EAF.
- Par ailleurs, les politiques chinoises de lutte contre la pollution atmosphérique ont été renforcées par de fortes restrictions de l'offre, non seulement pour le secteur sidérurgique, mais aussi pour le charbon, le zinc et d'autres secteurs émetteurs de particules polluantes. De ce fait, la production d'acier chinoise a considérablement diminué ces dernières années. Cependant, cette situation devrait avoir un impact positif sur les prix de l'acier et permettre aux aciéries de la région de dégager de meilleures marges.
- L'ensemble des facteurs susmentionnés devrait stimuler le marché des électrodes en graphite au cours de la période de prévision.
La région Asie-Pacifique devrait dominer le marché.
- La région Asie-Pacifique a dominé le marché mondial. La Chine occupe la plus grande place en termes de consommation et de capacité de production d'électrodes en graphite à l'échelle mondiale.
- Les nouvelles directives politiques en vigueur à Pékin et dans d'autres provinces importantes du pays contraignent les producteurs d'acier à fermer une capacité de production de 1,25 million de tonnes d'acier produit selon des procédés polluants afin d'augmenter leur capacité à 1 million de tonnes. Ces politiques ont favorisé la transition des fabricants des méthodes conventionnelles de production d'acier vers le procédé EAF (four électrique à arc).
- La production croissante de véhicules automobiles, ainsi que l'expansion du secteur de la construction résidentielle, devraient soutenir la demande intérieure d'alliages non ferreux et de fer et d'acier, ce qui constitue un facteur positif pour la croissance de la demande d'électrodes en graphite dans les années à venir.
- La capacité de production actuelle d'électrodes en graphite UHP en Chine est d'environ 50 000 tonnes par an. La demande d'électrodes UHP en Chine devrait connaître une croissance significative à long terme, et une capacité supplémentaire de plus de 50 000 tonnes est attendue d'ici la fin de la période de prévision.
- Tous les facteurs mentionnés ci-dessus devraient, à leur tour, accroître la demande d'électrodes en graphite dans la région au cours de la période de prévision.
Date de publication : 27 novembre 2020